بیت کوین: آب نبات چشم ، روایت و پیش بینی قیمت 2021

در اینجا نحوه نمایش این مقاله سرگرم کننده بیت کوین (BTC-USD) آمده است. اول ، من دو نمودار را ارائه می دهم که توصیفی و جالب هستند اما در راه قدرت پیش بینی چیز زیادی ارائه نمی دهند. من این نمودارها را دوست دارم اما آنها ایده ای در مورد قیمت های آینده ارائه نمی دهند. با این وجود ، آنها پایه و اساس معقولی ارائه می دهند.

دوم ، من به طور خلاصه چندین نمودار قیمت بیت کوین را مرور می کنم ، از جمله: سهام به جریان ، قانون قدرت چندگانه مایر ، قانون بلند مدت ، شاخص پرتو ، NVT و نمودار قیمت رنگین کمان. این نمودارهای پیش بینی قیمت قطعاً به معنای همه جانبه یا کاملاً قطعی نیست. اینها نمودارهایی هستند که من دوست دارم و به نظر می رسد حداقل یک سطح متوسط از عقلانیت دارند.

سوم ، من به سرعت در مورد تأثیر چرخه خبر و جریان روایت مربوط به بیت کوین بحث می کنم. چندین مثال ارائه شده است. نکته واقعی این است که اخبار قطعاً بر قیمت تأثیر می گذارد ، شاید بسیار بیشتر از آنکه بر سهام ، املاک و مستغلات ، اوراق قرضه و غیره تأثیر بگذارد.

سرانجام ، من پیامدهای نمودارهای قیمت بیت کوین ، از جمله مرزهای پایین قیمت ، اما همچنین مرزهای بالایی - را در هر نمودار خلاصه می کنم.

من سعی کردم چیزی را برای همه فراهم کنم. با این حال ، اگر از بیت کوین متنفر هستید ، پس پیشنهاد می کنم پاس بگیرید و من شما را در مقاله دیگری می بینم.

جالب ، اما پیش بینی کننده نیست

من سعی می کنم فقط روی نمودارهایی تمرکز کنم که ایده ای در مورد قیمت آینده بیت کوین ارائه می دهد. همه نمودارها برای پیش بینی ها مفید نیستند. به عنوان مثال ، من طرفدار عظیمی از قانون Lindy هستم. و به عنوان خلاصه سریع:

Lindy Effect یک پدیده تئوریزه شده است که با استفاده از آن ، امید به زندگی آینده برخی از چیزهای غیر قابل تحریک ، مانند یک فناوری یا یک ایده ، متناسب با سن فعلی آنها است.

این چیزی است که این نمودار با توجه به قیمت های خاص ضبط می کند:

منبع: بیت کوین در سراسر جهان بخرید

با این حال ، این نمودار به ما کمک نمی کند تا به هیچ وجه پیش بینی کنیم. در حالی که قطعاً جالب است ، زیرا این احساس "کف قیمت" بیت کوین را به ما می دهد - در مورد جایی که ممکن است بیت کوین در آن حرکت کند ، به ما نمی گوید. آب نبات چشم است.

و ، در اینجا نمودار دوم است که من واقعاً دوست دارم:

منبع: hodl. camp

این نمودار به ما می گوید که - بر اساس تاریخ - وقتی 3 سال ، 4 ماه و 4 روز بیت کوین را خریداری و نگه می دارید ، یکنواخت خواهید شد. مهم نیست که در هر زمان 10+ سال گذشته چه قیمتی پرداخت کرده اید. فضاهای قرمز مناطقی از بازده منفی هستند در حالی که فضاهای سبز مناطقی از بازده مثبت هستند. واضح است که فضاهای سبز از فضاهای قرمز بسیار فراتر است. در عین حال ، اینجا چیز زیادی برای کمک به ما در درک قیمت های آینده وجود ندارد.

بنابراین ، از اینجا ، من تمام تلاش خود را می کنم تا روی نمودارهایی که احساس قیمت آینده را از طریق نمودارها فراهم می کند ، تمرکز کنم. من واقعاً نمی خواهم وقت زیادی را صرف ارزش فنی ، فلسفی یا مالی بیت کوین کنم. این خارج از محدوده این مقاله است. درعوض ، ما به سادگی می خواهیم نمودارها را بررسی کنیم تا درک کنیم که قیمت بیت کوین در حال حاضر در کجا قرار دارد و ممکن است به کجا برود.

موجودی

سهام به جریان یا "S2F" یکی از محبوب ترین نمودارها است.

سهام به جریان عددی است که هنگام تقسیم کل سهام با تولید سالانه (جریان) به دست می آوریم. این به ما می گوید که چند سال با نرخ تولید فعلی لازم است تا بتوانیم آنچه را که در سهام فعلی وجود دارد تولید کند.

در اینجا نگاه فعلی است:

منبع: بیت کوین در سراسر جهان بخرید

اگر علاقه مند هستید ، PlanB در توییتر طرفدار عظیمی از این مدل است. او همچنین چندین مقاله خوب در مورد آن نوشت. در اینجا دو مورد از بهترین ها وجود دارد:

تقریباً صحبت می کند ، این مدل حاکی از بازار گاو نر 100 تا 288 دلار است ، اگرچه هیچ چیز مانع از بالاتر رفتن قیمت ها نمی شود. بیش از حد کاملاً امکان پذیر است. همچنین ، S2F نشان می دهد که 64K دلار برتر نبود.

مایر چندگانه

چند برابر مایر (میلی متر) یک نسبت ساده است که قیمت بیت کوین را می گیرد و آن را با قیمت متوسط حرکت 200 روز تقسیم می کند.

در اینجا به نظر می رسد:

منبع: بیت کوین در سراسر جهان بخرید

خیلی پیچیده نیست و در اینجا نحوه پخش اعداد آمده است:

به نظر می رسد که بیت کوین در حال حاضر در کانال نزولی و بسیار نزدیک به Oversold در حال تجارت است. برای مرجع ، قیمت بیش از حد حدود 24 کیلو دلار است در حالی که Overbought فقط کمتر از 200 کیلو دلار خواهد بود.

قانون قدرت بلند مدت بیت کوین

من نمی بینم که این یکی اغلب اوقات نشان داده شود اما مطمئناً آن را دوست دارم. ایده کاملاً ساده است. در اینجا مقاله ای در مورد موضوع ، با یک تصویر بزرگ وجود دارد:

بشرتکامل قیمت بیت کوین را می توان به عنوان حرکت در یک راهرو درک کرد که بر اساس زمان توسط دو قانون قدرت تعریف می شود.

در اصل ، به نظر می رسد کف قیمت بیت کوین و بازار بیت کوین هر دو از قوانین قدرت پیروی می کنند ، همانطور که محاسبه و تعریف شده است. در اینجا پیش بینی هایی که از بین می روند:

1. این قیمت در هر بیت کوین در اوایل سال 2021 و حداکثر تا سال 2028 به 100000 دلار خواهد رسید. پس از سال 2028 ، قیمت هرگز زیر 100000 دلار کاهش نمی یابد.
2. این قیمت در هر بیت کوین در اوایل سال 2028 و حداکثر تا سال 2037 به 1،000،000 دلار خواهد رسید. پس از سال 2037 ، قیمت هرگز زیر 1،000،000 دلار کاهش نمی یابد.

در اینجا به نظر می رسد:

منبع: بیت کوین در سراسر جهان بخرید

به نظر من جالب است که خط سبز ، یعنی رگرسیون خطی ، در حال حاضر حدود 24K دلار در مقابل 106K دلار برای بالا و 8 کیلو دلار برای پایین است. صرفاً از منظر قیمت ، و کاملاً نادیده گرفتن اتخاذ ، سیاست ، نصف و چندین عامل دیگر ، این یک دیدگاه نسبتاً محافظه کارانه است. شاید حتی ترسناک باشد.

نشانگر پرتو بیت کوین

تقریباً صحبت می کند ، پرتو قیمت بیت کوین را در هر لحظه به میانگین حرکت قیمت های گذشته تقسیم می کند.

مقدار پرتو نزدیک صفر یا پایین نشان می دهد که بیت کوین (یا دارایی دیگری) کم ارزش یا بیش از حد است و به این معنی است که خرید ممکن است ایده خوبی باشد. یک مقدار نزدیک به 1. 0 یا بالاتر به این معنی است که دارایی بیش از حد گران قیمت یا بیش از حد است و فروش توصیه می شود.

و اکنون ، در اینجا چگونه به نظر می رسد:

منبع: بیت کوین در سراسر جهان بخرید

مقدار پرتو فعلی حدود 0. 37 است ، بنابراین اگر به دنبال جمع شدن هستید ، به سمت انتهای پایین ، یعنی منطقه خرید یا "منطقه طولانی" تکیه می کند. برای مرجع در اوایل ماه مه ، پرتو تقریباً بیش از 0. 70 بود ، بنابراین شروع به گرم شدن کرد.

پرتو در حال حاضر فریاد خرید یا فروش نیست. این واقعاً فقط در جهت ارزیابی کم ارزش است ، اما به ما نمی گوید که بیت کوین فرصتی جیغ است. با این حال ، اگر به دنبال اضافه کردن هستید ، زمان بدی نیست.

نسبت NVT بیت کوین

نسبت NVT (نسبت شبکه به نسبت معاملات) مشابه نسبت PE مورد استفاده در بازارهای سهام است.

هنگامی که NVT بیت کوین زیاد است ، نشان می دهد که ارزیابی شبکه آن از ارزش منتقل شده در شبکه پرداخت خود فراتر می رود ، این می تواند زمانی اتفاق بیفتد که شبکه در رشد بالا باشد و سرمایه گذاران آن را به عنوان یک سرمایه گذاری بازده بالا ارزیابی کنند ، یا از طرف دیگر وقتی کهقیمت در یک حباب ناپایدار است.

و ، در اینجا چگونه به نظر می رسد:

منبع: ویلی وو

من یک جعبه قرمز را در اطراف NVT قرار داده ام و دو فلش را نیز اضافه کردم. رنگ قرمز خالص فروش است در حالی که سبز نقطه ای خرید است. همانطور که مشاهده می کنید ، NVT واقعی در حال حاضر حدود 91 است ، با مرز فوقانی 121 و مرز پایین 58 در حال حاضر. با این حال ، ما می بینیم که بیت کوین تقریباً در وسط است. این در فروش نیست اما زمان فروش آن نیز نیست.

نمودار قیمت رنگین کمان بیت کوین

این یکی از خود توضیحی است:

منبع: مرکز blockchain

قیمت فعلی در گروه "هنوز ارزان" است اما بسیار نزدیک به "Hodl!" است. که فکر می کنم واقعاً مناسب تر است. بیت کوین از قیمت بالای تمام وقت بالاتر از 63K دلار پیش از اولین Coinbase (COIN) پایین آمده است. همچنین بسیار بالاتر از پایین 52 هفته 9K دلار است. بنابراین ، دوباره ، در وسط قرار دارد.

چه چیزی قیمت را بالا یا پایین خواهد برد؟

من فکر نمی کنم کسی واقعاً جواب آنچه را که اتفاق می افتد را می داند. در حقیقت ، هرکسی که به شما بگوید که آنها با "یقین" می دانند یا یک دروغگو یا مسافر زمان است. از این گذشته ، خبر خوب و بد ادامه می یابد اما این یک جریان تصادفی است.

در اینجا فقط یک نمای وجود دارد ، نمایش پی پال (PYPL) ، تسلا (TSLA) و الون مسک را نشان می دهد:

منبع: اخبار ABC

و ، در اینجا توییت های مرتبط با الون وجود دارد:

منبع: کنترل پول

سپس اخبار اخیر چین و تأثیر آن بر میزان هش وجود دارد:

منبع: مجله بیت کوین

به علاوه ، اخبار دیگر نیز وجود دارد ، مانند این:

بیت کوین در اخبار غیرقانونی شده است. این فقط شرکت هایی مانند Square (SQ) و Visa (V) نیستند. این شامل کشورها ، سیاست و حتی محیط زیست است. ترس ، عدم اطمینان و تردید زیادی وجود دارد ، اگرچه FUD همچنان به عقب برگشته است. یک چیز واضح است: روایات ادامه خواهد یافت و قیمت آن را بازتاب چرخه داستان ، بالا و پایین خواهد داشت.

بسته شدن

هر نمودار قیمت بیت کوین که من بررسی کردم نشان می دهد که این یک خرید یا فروش بتن نیست. درعوض ، در یک میانه ، به دور از همه زمانها ، اما از پایین 52 هفته بالا رفته است. به نظر می رسد بازار حداقل در مورد قیمت ، دارای سطح و عاقلانه است.

به طور تقریبی ، به نظر می رسد "کف" حدود 25 کیلو دلار است ، می دهد یا می گیرد. به عبارت دیگر ، دیدن افت بیت کوین به 25 کیلو دلار در سال 2021 باعث تعجب من نمی شود ، اما من کاملاً تعجب می کنم - حتی شوکه شده - از دیدن چیزی زیر 15K دلار. تقریباً در هر نمودار تعداد بالای 15 کیلوگرم را نشان می دهد. بنابراین ، مگر اینکه چیزی فاجعه بار اتفاق بیفتد ، جایی که من کمترین نوار را تعیین می کنم.

اکنون ، در انتهای بالا ، دو شماره خشن دارم. اولین مورد در حدود 85K دلار است. این می تواند حدود 20 کیلو دلار بالاتر از همه زمان های موجود باشد. نمودارهای قیمت در Q3 یا Q4 2021 به این شماره ضربه می زنند ، با فرض اینکه همه چیز خوب پیش می رود. اگر در حال نگه داشتن هستید ، اگر معامله گر باشید ، ممکن است این قیمت برای شروع به آرامی تخلیه شود ، یا محافظه کارتر و در عین حال صعودی تر است.

دومین شماره حد بالایی 125K دلار یا تقریباً دو برابر تمام وقت است. این قیمتی است که بیت کوین قطعاً اگر صعودی تر و محافظه کارانه تر باشید ، با 125 کیلو دلار "داغ" به نظر می رسد. یعنی طبق نمودار قیمت.

در حالی که هر چیزی امکان پذیر است ، نمودارها در برابر هر قیمتی بالاتر از 250K دلار ، حداقل در سال 2021 است. منظور من این نیست که بگویم 250K دلار حد بالایی است. در عوض ، من صرفاً خاطرنشان می كنم كه نمودارهایی كه من بررسی كرده ام قیمت های بالاتر از 250K دلار را پیش بینی نمی كنند. این ممکن است برای برخی از آنها قیمت فروش باشد ، اما برای برخی دیگر ، این اعتقاد را افزایش می دهد که بیت کوین در 3-5 سال آینده به 1 میلیون دلار (یا بیشتر) برسد.

به طور خلاصه ، Bitcoin Trust Grayscale (OTC: GBTC) هنوز تخفیف جالبی را برای بیت کوین تقریباً 13 ٪ ارائه می دهد. و ، فقط حدود 3 دلار بالاتر از 52 هفته پایین است. علاوه بر داشتن مستقیم بیت کوین ، می تواند برای برخی از سرمایه گذاران که به دنبال قرار گرفتن در معرض هستند ، گزینه معقول باشد.

با هم قرار دادن همه اینها ، اکنون زمان بدی برای جمع آوری بیت کوین نیست. از نظر خشن ، در حال حاضر نسبتاً قیمت دارد. میانگین هزینه دلار در این قیمت ها برای آن دسته از صعودهای بیت کوین منطقی خواهد بود. اکنون احتمالاً بهترین زمان برای فروش نیست و احتمالاً صبر بعداً در سال 2021 پاداش می گیرد. به نظر می رسد روند قیمت اخیر نشان دهنده یک ریسک نامتقارن برای اکثر سرمایه گذاران است.